而且相應(yīng)基金最終投資的股票也并不是時(shí)時(shí)更新的，所以在不知該基金主要投資哪些股票的情況下，對(duì)當(dāng)日凈值進(jìn)行估算是很難估準(zhǔn)的。

所以基金估值只能作為參考，估算而已。

開(kāi)放式基金的資產(chǎn)如何估值

　　開(kāi)放式基金的資產(chǎn)估值有以下問(wèn)題，必須了解：

　?。ㄒ唬┦裁唇谢鹳Y產(chǎn)凈值？

　　基金資產(chǎn)凈值是指在某一基金估值時(shí)點(diǎn)上，按照公允價(jià)格計(jì)算的基金資產(chǎn)的總市值扣除負(fù)債后的余額。該余額是基金份額持有人的權(quán)益。

　　基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)的總市值—負(fù)債 （1）

　　（二）什么叫基金的估值？

　　按照公允價(jià)格計(jì)算基金資產(chǎn)的過(guò)程就是基金的估值?；鸸乐凳怯?jì)算基金份額資產(chǎn)凈值的關(guān)鍵?；鹜稚⑼顿Y于證券市場(chǎng)中的各種投資工具，如股票、債券等。由于這些資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格是不斷變動(dòng)的，因此，只有每日對(duì)基金份額資產(chǎn)凈值重新計(jì)算，才能及時(shí)反映基金的投資價(jià)值。

　　基金資產(chǎn)的估值原則如下：

　　1。任何上市流通的有價(jià)證券，以其估值日在證券交易所掛牌的平均價(jià)估值；估值日無(wú)交易的，以最近交易日的平均價(jià)估值；

　　2。未上市證券的估值：

　　（1）配股和增發(fā)新股， 按估值日在證券交易所掛牌的同一股票的均價(jià)估值；

　?。?）首次公開(kāi)發(fā)行的股票，按成本價(jià)估值；

　　（3）未上市流通的債券，按成本價(jià)估值；

　?。?）配股權(quán)證，從配股除權(quán)日起到配股確認(rèn)日止，若均價(jià)高于配股價(jià)，則按均價(jià)和配股價(jià)的差額進(jìn)行估值；若收盤(pán)價(jià)低于配股價(jià)，則不進(jìn)行估值；

　?。?）若有確實(shí)證據(jù)表明按上述方法進(jìn)行估值不能客觀反映其公允價(jià)值，基金管理人可根據(jù)具體情況與基金托管人商定后，按最能反映公允價(jià)值的價(jià)格估值；

　?。?）以上估值原則依據(jù)財(cái)政部公布的《證券投資基金會(huì)計(jì)核算辦法》制定。國(guó)家如有最新規(guī)定的，按最新規(guī)定進(jìn)行估值。

　　（三）什么叫基金份額資產(chǎn)凈值？

　　基金份額凈值就是每一基金份額代表的基金資產(chǎn)的凈值。

　　基金份額資產(chǎn)凈值=（總資產(chǎn)—總負(fù)債）/基金份額總數(shù) （2）

　　其中：

　　（1）總資產(chǎn)是指基金擁有的所有資產(chǎn)（包括股票、債券、銀行存款和其它有價(jià)證券等）；

　　（2）總負(fù)債是指基金運(yùn)作及融資時(shí)所形成的負(fù)債。包括應(yīng)支付給他人的各項(xiàng)費(fèi)用、應(yīng)付資金利息等；

　?。?）基金份額總數(shù)是指當(dāng)時(shí)發(fā)行在外的基金份額的總量。

開(kāi)放式基金的凈值是怎么計(jì)算

　　凈值又稱“帳面價(jià)值”。股票價(jià)值的一種。通過(guò)公司的財(cái)務(wù)報(bào)表計(jì)算而得，是股東權(quán)益的會(huì)計(jì)反映，或者說(shuō)是股票所對(duì)應(yīng)的公司當(dāng)年自有資金價(jià)值。

　　開(kāi)放式基金申購(gòu)、贖回價(jià)格是以單位基金資產(chǎn)凈值（Net Asset Value，NAV）為基礎(chǔ)計(jì)算出來(lái)的。單位基金資產(chǎn)凈值，即每一基金單位代表的基金資產(chǎn)的凈值，其計(jì)算公式如下：

　　單位基金資產(chǎn)凈值= (總資產(chǎn)-總負(fù)債)/基金單位總數(shù)

　　認(rèn)購(gòu)舉例：

　　一位投資人有100萬(wàn)元用來(lái)認(rèn)購(gòu)開(kāi)放式基金，假定認(rèn)購(gòu)的費(fèi)率為1%，基金份額面值為1元，那么

　　認(rèn)購(gòu)費(fèi)用 =100萬(wàn)元x 1% = 1萬(wàn)元

　　凈認(rèn)購(gòu)金額 =100萬(wàn)元-1萬(wàn)元 = 99萬(wàn)元

　　認(rèn)購(gòu)份額 =99萬(wàn)元÷1.00元 =99萬(wàn)份

　　申購(gòu)舉例：

　　一位投資人有100萬(wàn)元用來(lái)申購(gòu)開(kāi)放式基金，假定申購(gòu)的費(fèi)率為2%，單位基金凈值為1.5元，那么

　　凈申購(gòu)金額 =100萬(wàn)元÷（1+2%）=980392.15686元

　　申購(gòu)份額 =凈申購(gòu)金額980392.15686÷1.50元 = 653,594.77份

　　申購(gòu)費(fèi)用=100萬(wàn)-凈申購(gòu)金額980392.15686=19607.84314元

　　贖回舉例：

　　一位投資人要贖回100萬(wàn)份基金單位，假定贖回的費(fèi)率為1%，單位基金凈值為1.5元，那么

　　贖回價(jià)格 =1.5元x (1-1%) = 1.485元

　　贖回金額 =100萬(wàn)x 1.485=148.5萬(wàn)元

如果開(kāi)放式基金的單位凈資產(chǎn)在今天沒(méi)有估值，投資者可以買賣嗎?

可以關(guān)注一下基金的公告，只要沒(méi)有暫停申購(gòu)贖回，就可以正常的進(jìn)行申購(gòu)（買）或贖回（賣）操作。在這種情況下，單位凈資產(chǎn)肯定是進(jìn)行估值的，并且按照日末的單位凈值確定申購(gòu)贖回金額。