1.股價(jià)短期波動(dòng)劇烈或者瞬間行情幅度太大時(shí)，KDJ信號(hào)經(jīng)常失誤也就是說(shuō)投機(jī)性太強(qiáng)的個(gè)股KD值容易高位鈍化或低位鈍化。此外隨機(jī)指標(biāo)對(duì)于交易量太小的個(gè)股不是很適用，但對(duì)于績(jī)優(yōu)股，準(zhǔn)確率卻是很高。同時(shí)還應(yīng)該注意的是隨機(jī)指標(biāo)提供的股票買賣信號(hào)均有或多或少的死角發(fā)生，尤其是個(gè)股表現(xiàn)受到基本面、政策面及市場(chǎng)活躍程度的影響時(shí)，在任何強(qiáng)勢(shì)市場(chǎng)中，超買超賣狀態(tài)都可能存在相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)期，趨勢(shì)逆轉(zhuǎn)不一定即刻發(fā)生。既隨機(jī)分析所能得出的最強(qiáng)信號(hào)之一是偏差，也就是說(shuō)K值在80以上時(shí)股價(jià)還有可能進(jìn)一步上升，如果投資者過(guò)早的賣出股票，將會(huì)損失一些利潤(rùn);K值在20以下時(shí)，股價(jià)還有可能進(jìn)一步下跌，如果投資者過(guò)早的買進(jìn)股票有可能被套。此時(shí)KDJ指標(biāo)參考價(jià)值降低，投資者應(yīng)該因時(shí)因勢(shì)分析，同時(shí)參考其它指標(biāo)與隨機(jī)指標(biāo)結(jié)合起來(lái)使用。

2.J值可以為負(fù)值，也可以超過(guò)100。比如在前面背馳現(xiàn)象所舉的案例中就出現(xiàn)了J值大于100或小于0。出現(xiàn)這種情況主要緣于J線和K、D相比較更為靈敏一些。

3.因?yàn)殡S機(jī)指標(biāo)提供的買賣信號(hào)比較頻繁，投資者孤立的依據(jù)這些交叉突破點(diǎn)來(lái)決定投資策略，則依然存在較大的風(fēng)險(xiǎn)。因此使用K、D線時(shí)，要配合股價(jià)趨勢(shì)圖來(lái)進(jìn)行判斷。當(dāng)股價(jià)交叉突破支撐壓力線時(shí)，若此時(shí)K、D線又在超買區(qū)或超賣區(qū)相交，KD線提供的股票買賣信號(hào)就更為有效。而且，在此位上K、D來(lái)回交叉越多越好。

4.當(dāng)K值和D值上升或下跌的速度減弱，傾斜度趨于平緩是短期轉(zhuǎn)勢(shì)的預(yù)警信號(hào)。這種情況對(duì)于大盤(pán)熱門(mén)股及股價(jià)指數(shù)的準(zhǔn)確性較高。而對(duì)冷門(mén)股或小盤(pán)股的準(zhǔn)確性較低。

5.KDJ指標(biāo)比RSI準(zhǔn)確率高，且有明確的買、賣點(diǎn)出現(xiàn)，但K、D線交叉時(shí)須注意“騙線”出現(xiàn)，主要因?yàn)镵DJ指標(biāo)過(guò)于敏感且此指標(biāo)群眾基礎(chǔ)較好，所以經(jīng)常被主力操縱。

6.K線與D線的交叉突破在80以上或20以下時(shí)較為準(zhǔn)確。當(dāng)這種交叉突破在50左右發(fā)生時(shí)，表明市場(chǎng)走勢(shì)陷入盤(pán)局，正在尋找突破方向。此時(shí)，K線與D線的交叉突破所提供的買賣信號(hào)無(wú)效。

綜上所述，可以這樣認(rèn)為，隨機(jī)指數(shù)在設(shè)計(jì)中充分考慮價(jià)格波動(dòng)的隨機(jī)振幅與中短期波動(dòng)的測(cè)算，使其短期測(cè)市功能比移動(dòng)平均線更加準(zhǔn)確有效，在市場(chǎng)短期超買超賣的預(yù)測(cè)方面又比強(qiáng)弱指數(shù)敏感，同時(shí)該指標(biāo)又能夠提供出明確的買賣點(diǎn)。因此，這一指標(biāo)被投資者廣泛采用。雖然說(shuō)，隨機(jī)指標(biāo)可以為短線投資。提供簡(jiǎn)便直接快捷有效的投資參考依據(jù)，但是，作為一個(gè)投資者應(yīng)該明白，成功地使用隨機(jī)指標(biāo)的關(guān)鍵在于將隨機(jī)指標(biāo)分析與其他的技術(shù)指標(biāo)或分析方法結(jié)合起來(lái)使用。

對(duì)于研究指標(biāo)的朋友而言，KDJ是屌絲三寶之一，由于其隨機(jī)性非常強(qiáng)，也就是對(duì)價(jià)格反饋在擺動(dòng)指標(biāo)里面最敏感，所以我個(gè)人是推薦大家不要單獨(dú)使用這個(gè)指標(biāo)，比較建議大家用該指標(biāo)配合其他技術(shù)進(jìn)行使用，因?yàn)檫@個(gè)指標(biāo)的敏感性，在防止大家追漲殺跌，或者在與一些形態(tài)技術(shù)，趨勢(shì)性指標(biāo)的配合中，還是能夠起到相當(dāng)不錯(cuò)的效果的。

(一)KDJ三條線之間的關(guān)系

k線、D線與J線,三條曲線相比較，J線數(shù)值變化最快，又被稱之為超快線，或稱確認(rèn)線。主要用來(lái)確認(rèn)K線與D線所發(fā)出的買賣信號(hào)，作為輔助觀察線。k線數(shù)值變化速度在三條曲線中屬于中等，但與D線比起來(lái)速度稍快于D線，因此，K線又被稱之為快線。D線在三條曲線中變化速度最慢，所以D線又被稱之為慢線。

當(dāng)k線數(shù)值高于90，同時(shí)D線數(shù)值高于80以上，并且J線數(shù)值連續(xù)三天高于100以上時(shí)，即稱之為KDJ超買，提示股價(jià)已進(jìn)入超買區(qū)，短期回調(diào)概率較大。持股者應(yīng)暫時(shí)考慮減倉(cāng)規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，空倉(cāng)者應(yīng)繼續(xù)空倉(cāng)觀望，避免盲目追高。

(三)KDJ超賣信號(hào)

當(dāng)k線數(shù)值低于10以下，同時(shí)D線數(shù)值低于20以下，并且J線數(shù)值連續(xù)三天低于0以下時(shí)，即稱之為KDJ超賣，提示投資者股價(jià)已進(jìn)入超賣區(qū)，股價(jià)短期下跌動(dòng)能減弱，反彈概率較大，持股者可以繼續(xù)持股等待反彈，短線空倉(cāng)者也可擇機(jī)介入，博取股價(jià)反彈差價(jià)。

(四)KDJ買賣原則：

1、就取值而言,一般來(lái)說(shuō),KD超過(guò)80就應(yīng)該考慮賣出,低于20就應(yīng)該考慮買入。

2、就交叉而言,K上穿D是金叉,為買入信號(hào),金叉的位置最好在超賣區(qū)的位置,越低越好。交叉的交數(shù)以2次為最少,越多越好,形成右底比左底高的“W底”形態(tài)。反之亦然。

3、高檔連續(xù)兩次向下交叉確認(rèn)跌勢(shì).低檔兩次向上交叉確認(rèn)漲勢(shì)。

4、KD值于50%左右徘徊或交叉時(shí)，無(wú)意義。

5、D值80%超買;J>100%超買，J

6、可觀察KD值與股價(jià)之背離，以確認(rèn)高低點(diǎn)。

KDJ技術(shù)要點(diǎn)

1、KDJ“金叉”和“死叉”的間隔時(shí)間越短越好;

2、KDJ“金叉”后出現(xiàn)小幅震蕩整理K線,為最優(yōu)形態(tài);

3、KDJ“金叉”后,如股價(jià)創(chuàng)出近期新高,則成功率更高。

KDJ運(yùn)用時(shí)的注意事項(xiàng)：

1、如果30分鐘KDJ在80以上向下掉頭，K值下穿D值，并跌破80，而60分鐘KDJ才剛剛超過(guò)20不到50，則說(shuō)明行情會(huì)出現(xiàn)回檔，30分鐘KDJ探底后，可能繼續(xù)向上。

2、如果30分鐘KDJ在20以下盤(pán)整較長(zhǎng)時(shí)間，60分鐘KDJ也是如此，則一旦30分鐘K值上穿D值并超越20，可能引發(fā)一輪持續(xù)在2天以上的反彈行情;若日線KDJ指標(biāo)也在低位發(fā)生金叉，則可能是一輪中級(jí)行情。但需要注意K值與D值金叉后只有K值大于D值20%以上，這種交叉才有效。

3、如果30分鐘和60分鐘KDJ在80以上，盤(pán)整較長(zhǎng)時(shí)間后K值同時(shí)向下死叉D值，則說(shuō)明要開(kāi)始至少2天的下跌調(diào)整行情。

擴(kuò)展資料

KDJ隨機(jī)指標(biāo)反應(yīng)比較敏感快速，是一種進(jìn)行中短期趨勢(shì)波段分析研判的較佳的技術(shù)指標(biāo)。一般對(duì)做大資金大波段的人來(lái)說(shuō)，一般當(dāng)月KDJ值在低位時(shí)逐步進(jìn)場(chǎng)吸納;

主力平時(shí)運(yùn)作時(shí)偏重周KDJ所處的位置，對(duì)中線波段的循環(huán)高低點(diǎn)作出研判結(jié)果，所以往往出現(xiàn)單邊式造成日KDJ的屢屢鈍化現(xiàn)象;

日KDJ對(duì)股價(jià)變化方向反應(yīng)極為敏感，是日常買賣進(jìn)出的重要方法;對(duì)于做小波段的短線客來(lái)說(shuō)，30分鐘和60分鐘KDJ又是重要的參考指標(biāo);對(duì)于已指定買賣計(jì)劃即刻下單的投資者，5分鐘和15分鐘KDJ可以提供最佳的進(jìn)出時(shí)間。

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