機(jī)構(gòu)上調(diào)油價預(yù)期有哪些
機(jī)構(gòu)上調(diào)油價預(yù)期有哪些
總體來看，歐盟對俄石油制裁引發(fā)市場對供應(yīng)端短缺擔(dān)憂是當(dāng)前對油價的最大支撐因素，尤其歐佩克增產(chǎn)幅度受到質(zhì)疑情況下(歐佩克+增產(chǎn)幅度僅相當(dāng)于全球需求的0.4%)。此外，需求端受到出行旺季、美國經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)強(qiáng)勁、中國需求回升等因素支撐，在供需格局仍有利于油價情況下預(yù)計油價進(jìn)一步調(diào)整幅度受限。
各大機(jī)構(gòu)亦紛紛上調(diào)油價預(yù)期
摩根士丹利預(yù)計三季度布倫特原油基本預(yù)期價格為130美元/桶，而看漲預(yù)期價格為150美元/桶。
摩根大通預(yù)計原油市場依舊維持緊平衡，WTI原油應(yīng)該會維持在接近120美元/桶的水平。
巴克萊銀行預(yù)計到今年年底，俄羅斯石油產(chǎn)量將下降150萬桶/日。將2022年布倫特原油價格預(yù)期上調(diào)11美元/桶，將2023年布倫特原油價格預(yù)期上調(diào)23美元/桶。
花旗銀行上調(diào)了今年余下幾個季度的布油價格預(yù)期，并上調(diào)了2023年的布油價格預(yù)期。將2022年第三季度布倫特原油價格預(yù)期上調(diào)12美元，至99美元/桶;將2022年第四季度布倫特原油價格預(yù)期上調(diào)12美元，至85美元/桶。
國際石油產(chǎn)能正處于重新分配的過程之中，后市油價走向如何研判
筆者提醒，由于俄羅斯石油受到歐美等多國制裁，這無疑標(biāo)準(zhǔn)著國際石油產(chǎn)能正處于重新分配的過程之中，預(yù)計在這過程中油價整體將維持強(qiáng)勢。
沙特阿美將面向亞洲客戶的阿拉伯輕質(zhì)原油價格上調(diào)2.10美元至升水6.50美元，上調(diào)油價幅度超預(yù)期，因亞洲大部分國家在東歐兩國地緣政治沖突發(fā)生后一直回避購買俄羅斯的石油。
印度正尋求加大從俄羅斯進(jìn)口石油的力度，因國有煉油企業(yè)渴望從俄羅斯石油公司獲得更多大幅折價的石油供應(yīng)。據(jù)《印度快報》援引分析公司Kpler的數(shù)據(jù)報道，今年6月印度可能會將俄羅斯石油的進(jìn)口量增加20%，達(dá)到每天105萬桶。
問題在于，俄羅斯石油受到制裁將導(dǎo)致上游資本開支出現(xiàn)下降，進(jìn)而導(dǎo)致油田大幅衰減以及產(chǎn)量下降。國際石油供需關(guān)系進(jìn)一步趨緊。盡管俄羅斯將部分石油出口轉(zhuǎn)向亞洲，折扣出售，但仍可能意味著俄羅斯石油產(chǎn)量和出口受到侵蝕，預(yù)計降幅可能在100萬-150萬桶/日。
不過，筆者并不認(rèn)為油價存在大幅走高的空間，一方面，主要央行正處于收緊貨幣政策進(jìn)程當(dāng)中，對需求端構(gòu)成打壓。另一方面，伊核協(xié)議“一推再推”，但仍不能排除美國為了緩和通脹放寬伊朗石油出口的可能。
據(jù)多名知情人士披露，兩家歐洲能源企業(yè)可能最快下月開始向歐洲運(yùn)輸委內(nèi)瑞拉石油，恢復(fù)兩年前因美國政府加碼制裁委內(nèi)瑞拉而叫停的“石油抵債”項目，以期填補(bǔ)西方對俄羅斯原油禁運(yùn)所致供應(yīng)缺口。
一旦伊朗石油出口被階段性釋放，加之歐佩克成員國產(chǎn)量逐步恢復(fù)，預(yù)計將有效填補(bǔ)俄羅斯石油缺口，并促使油價回落至100美元附近。
投資者可重點關(guān)注將于本周四舉行的美洲峰會，第九屆美洲峰會將在美國洛杉磯舉行，為期5天，預(yù)計能源安全將是周四美洲峰會的議題。
WTI原油走勢分析：有效跌破109-111.0區(qū)域前宜保持看漲
日線圖顯示，盡管WTI原油顯示出上漲乏力的跡象，但由于油價仍處于關(guān)鍵水平109-111.0美元區(qū)域上方，暗示仍存進(jìn)一步上行挑戰(zhàn)130美元上方阻力的可能。整體趨勢維持上行格局。若WTI原油進(jìn)一步突破120-122區(qū)域阻力，后市有望進(jìn)一步反彈挑戰(zhàn)130.0美元水平。
不過，若WTI原油最終輾轉(zhuǎn)失守111.0美元水平，需警惕油價大級別轉(zhuǎn)入跌勢的可能，屆時或再度回落考驗100美元甚至前期低位93.0美元水平。
原油行情分析
裸k盤面解讀：
1小時周期整體呈頭肩頂形態(tài)，，且形態(tài)已完成，后市整體看下行;局部于階段性高點105.30附近收烏云蓋頂形態(tài)，后續(xù)收一系列的小實線整體表現(xiàn)為下行，目前已構(gòu)筑平頂形態(tài)，后市亦看下行。
原油波浪結(jié)構(gòu)：
原油整體仍處于大C浪下行之中，因行情不斷破高，故我們需對C浪的小浪結(jié)構(gòu)重新細(xì)分。目前可將行情視為C-2浪反彈，且C-2浪呈平臺型調(diào)整浪abc結(jié)構(gòu)展開，現(xiàn)行情于107.60收流星線，平臺型調(diào)整浪的c浪或已提前結(jié)束，即C-2浪已完成。后市將步入C-3浪加速下行之中。
綜上：整體思路仍以高空為主，看破位102.00!
建議可于104.00附近跟進(jìn)空單，止損104.90，中長空持有!
原油和銅最新技術(shù)前景分析
紐約黃金期貨價格周一收跌，美國國債收益率上升令金價承壓。黃金市場投資者本周關(guān)注美國通脹數(shù)據(jù)，預(yù)計它可能加強(qiáng)美聯(lián)儲大幅加息的理由。
紐約商品交易所8月交割的黃金期貨周一收盤下跌0.3%，報1843.70美元/盎司。
周一美國國債遭拋售，10年和30年期國債收益率升逾10個基點，5年期和10年期國債收益率自5月中旬以來首次突破3%。
黃金方面，Kshitij咨詢服務(wù)團(tuán)隊指出，過去兩個交易日，黃金期貨在1825-1875美元/盎司區(qū)間內(nèi)進(jìn)一步下跌，期金可能會繼續(xù)在這一橫盤區(qū)間內(nèi)交易一段時間，并隨著美元走強(qiáng)而跌向該區(qū)間低端。
白銀方面，Kshitij咨詢服務(wù)團(tuán)隊表示，白銀期貨無法在22.50美元/盎司上方聚集動能，昨日在測試22.56美元/盎司后大幅下跌。白銀期貨需要有效突破22.50美元/盎司以加強(qiáng)動能，并推動銀價漲向25-25.50美元/盎司。只要保持在22.50美元/盎司下方，那么白銀期貨仍有跌向21.50美元/盎司的空間。
原油方面，Kshitij咨詢服務(wù)團(tuán)隊表示，布倫特原油期貨和WTI原油期貨價格較昨日有所回升。布油和WTI原油分別在125美元/桶和120美元/桶面臨阻力，只要無法攻克上述阻力，那么這兩種油價可能分別跌向108/105美元/桶和110美元/桶。